’n FHA 203(k)-lening laat jou toe om ’n huis wat werk nodig het te koop of te herfinansier en die opknappingskoste in die verband in te rol. Jy sal 'n lening kry wat beide die koop- of herfinansieringsprys en die koste van opgraderings dek, sodat jy mettertyd vir die opknappings kan betaal soos jy die verband afbetaal.
FHA 203(k) finansiering kan 'n bekostigbare manier wees om vir huisverbeterings te betaal en kan jou huiskoopopsies uitbrei, veral in hoëkostegebiede. Omdat 203 (k) lenings deur die Federale Behuisingsadministrasie verseker word, kan hulle meer toegeeflike kwalifikasievereistes bied as ander opknappingslenings.
Hier is wat jy moet weet oor FHA 203(k)-verbande en hoe om dit te gebruik om huisverbeterings te finansier.
» MEER: Kry 'n oorsig van FHA-lenings
Hoe werk 'n FHA 203(k) lening?
Daar is twee tipes FHA 203 (k) lenings: die beperkte - soms na verwys as "stroomlyn" - en die standaard. Elkeen van hierdie rehabilitasielenings het ook 'n 203 (k) herfinansieringsopsie vir huidige huiseienaars.
“203(k) lenings het reëls oor hoeveel jy vir opknappings kan leen en wat jy met die geld kan doen.”Beperkte en standaard 203(k) lenings het verskillende reëls oor hoeveel jy vir opknappings kan leen en wat jy met die geld kan doen. Verbeterings wat die FHA ag luukshede, soos 'n swembad of 'n buitekombuis, kom gewoonlik nie in aanmerking nie.
203(k) beperkte lening: Voorsien tot $35 000 vir opknappings, maar groot strukturele herstelwerk kom nie in aanmerking nie.
203(k) standaardlening: Opknappings moet ten minste $5 000 kos, en groot strukturele herstelwerk kom in aanmerking. Leners wat 'n 203 (k) standaardlening gebruik, moet 'n HUD-konsultant huur om toesig te hou oor die opknappingsproses.
203(k) kwalifiserende projekte
FHA 203 (k) verbande kan onder andere gebruik word om:
-
Verbeter 'n huis se funksionaliteit of aantreklikheid.
-
Elimineer gesondheids- en veiligheidsgevare.
-
Rehabiliteer die loodgieterswerk of rioolstelsels.
-
Installeer of herstel die dak, geute en afvoerpype.
-
Installeer of vervang die vloer.
-
Verbeter belangrike aspekte van die landskap.
-
Verseker toeganklikheid vir 'n gestremde persoon.
-
Maak 'n huis meer energie-doeltreffend.
Let wel: Hierdie is 'n opsommende lys en sluit nie alle projekte in wat met 203(k)-lenings gefinansier kan word nie.
Verbeterings wat met 'n 203 (k) lening betaal word, moet gewoonlik deur 'n gelisensieerde kontrakteur voltooi word en is onderhewig aan goedkeuring deur 'n FHA-waardeerder, en in sommige gevalle, 'n HUD-konsultant.
Dit is wys om so gou moontlik met kontrakteurs te begin praat om op hul radar te kom en te verseker dat jy die projek kort na sluiting kan begin. Omdat baie spesifieke papierwerk en protokolle gepaard gaan met 'n opknapping wat deur 'n FHA 203(k)-lening gefinansier word, sal jy wil rondkyk vir 'n kontrakteur met vorige ondervinding wat aan projekte gewerk het waarvoor met hierdie soort lening betaal is. Die opknapping moet binne ses maande voltooi wees.
» MEER: Kom meer te wete oor FHA-beoordelingsvereistes
Wie kwalifiseer vir 'n FHA 203(k)?
Alhoewel dit 'n baie spesifieke doel het, is die 203 (k) lening steeds 'n FHA-verband in sy kern. Dit beteken dit het meer toegeeflike kwalifikasievereistes as 'n konvensionele verband en is onderhewig aan FHA-leningslimiete.
-
Krediettelling: Jy sal 'n krediettelling van minstens 500 nodig hê om te kwalifiseer vir 'n FHA 203(k)-lening, hoewel sommige leners 'n hoër minimum kan hê.
-
Afbetaling: Die minimum afbetaling vir 'n 203 (k) lening is 3.5% as jou krediettelling 580 of hoër is. Jy sal 10% moet aflê as jou krediettelling tussen 500 en 579 is. Afbetalingsbystand kan beskikbaar wees deur staatshuiskopersprogramme, en geldelike geskenke van vriende en familie word ook toegelaat.
-
Maksimum leningsbedrag: FHA-leningslimiete wissel na gelang van waar jy woon, maar word gewoonlik beperk tot $356,362 in laekoste-provinsies en $822,375 in hoëkoste-provinsies.
-
Uitsluiting: In die meeste gevalle sal 'n uitsluiting binne die afgelope drie jaar verhoed dat u vir 'n FHA-lening kwalifiseer.
» MEER: Vergelyk FHA vs. konvensionele lenings
Hoe kry ek 'n FHA 203(k) lening?
Om aansoek te doen vir 'n 203(k)-lening, moet jy 'n FHA-goedgekeurde lener vind en gereed wees om jou sosiale sekerheidsnommer te verskaf, sowel as dokumente wat jou inkomste, skuld en krediettelling verifieer. As u u opsies ondersoek, oorweeg u eie profiel en behoeftes as 'n huiskoper - sommige FHA 203(k)-uitleners pas byvoorbeeld beter by leners met laer krediettellings, terwyl ander 'n uitsonderlike ervaring vir eerstekeerhuiskopers kan bied.
Terwyl FHA-lenings tipies laer sluitingskoste het as konvensionele verbande, kan daar bykomende ontstaansfooie en 'n hoër takseringsfooi wees.
Is FHA 203(k)-lenings 'n goeie idee?
As jy 'n fixer-boon koop, of 'n huis regmaak wat jy reeds besit, kan die FHA 203(k)-verband 'n goeie opsie wees, maar wees seker om die voor- en nadele te weeg teen jou unieke finansiële behoeftes.
Die HomeStyle-lening van Fannie Mae en die CHOICERenovation-lening van Freddie Mac is twee algemene konvensionele opknappingslenings. Dit kan beter pas by diegene met hoër krediettellings of die begeerte vir verbeterings wat die FHA as luukshede beskou.”
Voordele van 'n 203k-lening:
-
Het 'n lae minimum afbetaling en krediettelling vereistes.
-
Bied 'n laer rentekoers as kredietkaarte of persoonlike lenings.
-
Kan verbandbetalings dek as die huis onbewoonbaar is tydens opknappings.
Nadele van 'n 203k-lening:
-
Vereis FHA-verbandversekering.
-
Kan nie vir beleggingseiendomme gebruik word nie.
-
Mag 'n HUD-konsultant en 'n ervare kontrakteur benodig.
