Daghandel: Hoe om te begin

Die aantrekkingskrag van daghandelaandele is onmiskenbaar: Om jou lewe te verdien deur transaksies vanuit die gemak van jou huis uit te voer, lyk baie meer opwindend as die meeste 9-tot-5-optredes. Die probleem is dat onverskillige of onervare daghandelaars hul portefeuljes in 'n oogwink kan vernietig.

Maar as jy steeds in hierdie strategie belangstel, lees verder om te leer hoe daghandel werk en die maniere waarop jy kan help om die risiko's daarvan te verminder.

Wat is daghandel?

Daghandel is die praktyk om aandele te koop en te verkoop in 'n kort tydraamwerk, gewoonlik 'n dag. Die doel is om 'n klein wins op elke handel te verdien en dan die winste oor tyd saam te voeg.

Met die opkoms van aanlyn aandelemakelaars soos Robinhood en goedkoop of gratis ambagte, het daghandel 'n lewensvatbare (hoewel baie riskante) manier geword vir kleinhandelbeleggers om 'n paar dae se vinnige oorwinnings in 'n aansienlike bankrekening te verander.

“Suksesvolle daghandelaars behandel dit soos 'n voltydse werk, nie net oorhaastige handel wat tussen sakevergaderings of tydens middagete gedoen word nie.”

In die praktyk het kleinhandelbeleggers egter 'n moeilike tyd om geld te maak deur daghandel. 'n Studie van 2010 deur Brad Barber aan die Universiteit van Kalifornië, Davis, dui daarop dat net 1% van daghandelaars konsekwent geld verdien. Die studie het ambagte oor 'n tydperk van 14 jaar, van 1992 tot 2006, ondersoek.

Die baie klein getal wat wel geld maak, wy hul dae konsekwent aan die praktyk, en dit word 'n voltydse werk, nie net oorhaastige handel wat tussen sakevergaderings of tydens middagete gedoen word nie.

As dit alles klink na 'n bietjie meer risiko as wat jy bereid is om aan te gaan, kan jy doen wat baie beleggers doen: betrokke raak by langtermyn, koop-en-hou belegging in 'n goed gediversifiseerde portefeulje wat laekoste-indeks bevat fondse en ETF's. Maak gereelde beleggings in die rekening en laat die krag van groeiende besighede jou portefeulje tot langtermynwinste lei. (Lees meer oor ander aandeleverhandelingstrategieë.)

Dit is nie so opwindend soos daghandel nie, maar dit is baie meer geneig om jou rykdom oor die lang termyn te laat groei. As daghandel egter iets is wat jy moet probeer, leer eers soveel as wat jy kan oor die strategie.

» Toegang tot voorraadnavorsing: Lees ons resensie van Morningstar

Hoe dag handel werk

Wisselvalligheid is die naam van die daghandelspel. Daghandelaars maak baie staat op aandele- of markskommelings om hul winste te verdien. Hulle hou van aandele wat deur die dag baie rondbons, wat ook al die oorsaak is: 'n goeie of slegte verdiensteverslag, positiewe of negatiewe nuus, of net algemene marksentiment. Hulle hou ook van hoogs likiede aandele, een wat hulle in staat stel om in en uit 'n posisie te beweeg sonder om die aandeel se prys veel te beïnvloed.

Daghandelaars kan 'n aandeel koop as dit hoër beweeg of dit kort verkoop as dit laer beweeg, en probeer om voordeel te trek uit 'n aandeel se daling. Hulle kan dieselfde aandeel baie keer op 'n dag verhandel, dit een keer koop en dit dan die volgende kort verkoop, met voordeel uit veranderende sentiment. Watter strategie hulle ook al gebruik, hulle soek 'n aandeel om te beweeg.

Koop op marge

Om winste te verhoog, gebruik baie handelaars geleende geld om hul ambagte te doen, 'n praktyk wat bekend staan ​​as “koop op marge.” Met 'n marge-rekening kan jy die sekuriteite wat jy reeds besit as hefboom gebruik om tot 50% van die waarde van die sekuriteit wat jy gaan koop te leen. Om so 'n hefboom te gebruik kan winste vergroot as wat jy met jou eie kontant kan bereik, maar dit kom nie sonder beduidende risiko's nie - jou verliese sal ook versterk word.

Hier is hoe dit werk. As jy $20,000 se aandele wil koop, kan jy $10,000 se aandele koop en die ander $10,000 by jou makelaarsfirma leen. As jy die aandeel teen $10 per aandeel gekoop het en dit later met 20% tot $12 per aandeel toegeneem het (en jy het teen daardie prys verkoop), sou jy $24,000 hê. Nadat jy die $10 000-lening aan die makelaarsfirma terugbetaal het, sit jy met $14,000 - 'n 40% verhoging bo die $10,000 wat jy met jou eie geld belê het. Sonder die geleende geld sou jou opbrengs net 20% gewees het.

Maar wat as die aandeelprys met 20% gedaal het? Dieselfde reëls geld, maar andersom. As jy teen $8 per aandeel verkoop het, sou jy net $16 000 hê. Nadat jy die $10 000 terugbetaal het, sit jy met $6 000 oor - 'n verlies van 40% van jou oorspronklike belegging.

Een ding om op te let: Die voorbeelde sluit nie die rente in wat u op die margelening sal betaal nie, maar dit moet ook 'n oorweging wees.

Advertensie

NerdWallet-gradering NerdWallet se graderings word deur ons redaksiespan bepaal. Die punteformule vir aanlyn makelaars en robo-adviseurs neem meer as 15 faktore in ag, insluitend rekeningfooie en minimums, beleggingskeuses, kliëntediens en mobiele toepassingvermoëns.	NerdWallet-gradering NerdWallet se graderings word deur ons redaksiespan bepaal. Die punteformule vir aanlyn makelaars en robo-adviseurs neem meer as 15 faktore in ag, insluitend rekeningfooie en minimums, beleggingskeuses, kliëntediens en mobiele toepassingvermoëns.	NerdWallet-gradering NerdWallet se graderings word deur ons redaksiespan bepaal. Die punteformule vir aanlyn makelaars en robo-adviseurs neem meer as 15 faktore in ag, insluitend rekeningfooie en minimums, beleggingskeuses, kliëntediens en mobiele toepassingvermoëns.
Leer meer	Leer meer	Leer meer
Fooie $0 per handel vir aanlyn U.S. aandele en ETF's	Fooie $0 per handel	Fooie $0 per handel
Rekening minimum $0	Rekening minimum $0	Rekening minimum $0
Bevordering Kry $100 wanneer jy 'n nuwe, kwalifiserende Fidelity-rekening met $50 of meer oopmaak. Gebruik kode FIDELITY100. Beperkte aanbieding. Bepalings geld.	Bevordering $5 tot $1,000 in gratis voorraad vir gebruikers wat inteken via mobiele toepassing	Bevordering Kry $600 of meer wanneer jy 'n E*TRADE-rekening oopmaak en finansier met kode: BONUS21

Daghandelreëls en risiko's

Die Securities and Exchange Commission maak dit duidelik: Daghandel is nie belegging nie. Belegging behels 'n fundamentele ontleding van aandele om goeie langtermynvooruitsigte te bepaal. Daghandelaars, aan die ander kant, gebruik duur, moderne tegnologie en tegniese ontleding om intradag-tendense raak te sien waaruit hulle moontlik kan kapitaliseer. Die Regulerende Owerheid vir die Finansiële Nywerheid het reëls geskryf om hierdie vinnig bewegende praktyk te reguleer en om beleggers op te voed oor die potensiaal vir aansienlike verliese.

Patroon dag handelaar

As jy vier of meer transaksies binne 'n tydperk van vyf werksdae uitvoer - en daardie transaksies maak meer as 6% van die totale transaksies in jou marge-rekening in dieselfde tydperk uit - word jy as 'n patroondaghandelaar beskou. As 'n PDT sal daar van jou verwag word om $25,000 in aandele in jou daghandelrekening te behou, wat in die rekening moet wees voordat jy begin handel dryf. As jou saldo onder hierdie drempel val, sal jy nie toegelaat word om handel te dryf totdat die kontant en sekuriteite in die rekening terug bo $25 000 is nie.

Marge oproep

Benewens die minimum $25 000, sal jy moet voldoen aan wat bekend staan ​​as die onderhoudsmargevereiste. Onder die reëls wat tans deur FINRA gestel word, is die huidige onderhoudsmargevereiste 25%, wat beteken dat jy na enige aankoop 25% ekwiteit in jou rekening moet handhaaf. So as die totale waarde van sekuriteite in jou rekening $50,000 was en jy het 'n $20,000 marge leningsaldo, sou jou ekwiteit $30,000, of 60% wees. In hierdie geval sal jy binne FINRA-reëls werk.

As daardie persentasie van ekwiteit onder 25% sou daal, kan jou makelaars jou met 'n marge-oproep tref, waarin jy jou rekening met kontant- of sekuriteitsaankope sal moet finansier om jou aandele terug te bring tot 25%. As jy dit nie doen nie, kan jou makelaar jou sekuriteite verkoop, sonder om jou te raadpleeg, om die onderhoudsmargevereiste te handhaaf.

» Bekommerd oor daghandelrisiko's? Lees ons gids oor hoe om veilig te handel

Swing handel vs. tendens handel vs. koop en hou

So hoe vergelyk daghandel met ander vorme van belegging, soos swaaihandel, tendenshandel en koop-en-hou-belegging?

Swaai handel

Terwyl 'n ware daghandelaar alle posisies aan die einde van elke verhandelingsdag sal sluit, kan 'n swaaihandelaar vir dae of selfs weke hou voordat hy verkoop. Met meer tyd vir 'n aandeel se prys om te groei, is daar meer geleentheid om wins te maak in swaaihandel, en risiko kan bestuur word deur verkooptegnieke, soos stop-verlies en stop-limiet bestellings. (Kom meer te wete oor hoe om voorraad te verkoop.)

Met die regte verkoopstrategie kan swaaihandel laer afwaartse risiko hê as daghandel, maar die risiko om aandele te vind wat gaan styg, bly steeds. Vir elke aandeel wat jy kyk, is daar honderde ander wat jy mis, wat jou kan lei om die mark as geheel te onderpresteer. In hierdie geval kon jy beter in 'n breë indeksfonds of ETF belê het.

Trend handel

Korttermyn-tendenshandel behels die bestudering van 'n aandeel se vorige prysbewegings om toekomstige gedrag te voorspel. Tendenshandel vind gewoonlik oor 'n kwessie van maande plaas, alhoewel tendense ver buite hierdie tydsbestek kan bestaan. Tendense word geïdentifiseer as die tyd tussen 'n aandeel se hoogtepunte en laagtepunte van 'n gegewe tydperk. Tendense kan ook sywaarts loop, met min styging of daling in die aandeelprys oor 'n gegewe tydperk.

Deur vorige bewegings te bestudeer, poog tendenshandelaars om te identifiseer watter rigting die prys tans inslaan, aandele so vroeg in 'n opwaartse neiging as moontlik te koop, en hou so lank as wat hulle kan voor verkoop, gebaseer op wanneer hulle glo die aandeel sal sy hoogtepunt.

Op hierdie langer tydlyn kan tendenshandelaars ook na breër ekonomiese tendense en sakesiklusse kyk om te bepaal wanneer om te koop en te verkoop, iets wat tipies nie beskikbaar is vir korttermyn-daghandelaars en swaaihandelaars nie.

Koop en hou

Die koop-en-hou-strategie, wat algemeen aanvaar word as een van die beste strategieë vir die bou van langtermyn-welvaart, is presies soos dit klink: koop 'n sekuriteit en hou dit vir jare of selfs dekades, maak nie saak wat met die mark gebeur nie.

Die doel met hierdie passiewe beleggingstrategie is om korttermynverliese uit te skakel met die verstandhouding dat 'n belegging se prys met verloop van tyd sal herstel en aanhou groei. Dit is die basis vir die meeste aftreerekeninge, soos 401(k)s en IRA's, en word die beste gebruik wanneer jou beleggingstydlyn langer as vyf jaar is.

Hoekom is daghandel moeiliker as passiewe belegging?

Daar is twee hoofredes:

• Kleinhandeldaghandelaars ding mee met professionele persone. Voordele ken die truuks en strikke. Hulle het duur handelstegnologie, data-intekeninge en persoonlike verbindings. Hulle is perfek toegerus om sukses te behaal, en selfs dan misluk hulle dikwels. Onder hierdie voordele is hoëfrekwensie-handelaars, wat op soek is na pennies of breukdele van pennies - die daghandelaar se wins - van elke handel. Dit is 'n stampvol veld, en die voordele hou daarvan dat onervare beleggers by die stryd aansluit. Dit help hulle om wins te maak.

• Kleinbeleggers is geneig tot sielkundige vooroordele wat daghandel moeilik maak. Hulle is geneig om wenners te vroeg te verkoop en verloorders te lank te hou, wat sommige noem dat hulle die blomme pluk en die onkruid natmaak.” Dit is maklik om te doen as jy 'n skoot adrenalien kry om 'n winsgewende handel te sluit. Beleggers is betrokke by bysiende verlies-aversie, wat hulle te bang maak om te koop wanneer 'n aandeel daal omdat hulle vrees dat dit verder kan daal.

» Lees meer: ​​Moenie jou eie grootste vyand wees wanneer jy belê nie

Ook opmerklik: As jy wel 'n suksesvolle daghandelaar word, sal jy belasting op korttermynwinste moet betaal teen jou marginale belastingkoers. Die IRS definieer netto korttermynwinste as dié van enige belegging wat jy vir een jaar of minder hou. U kan egter die winste met handelsverliese verreken.

Hoe begin ek daghandel?

Die eerste stap is om jouself af te vra: Is ek werklik uitgeput hiervoor? Daghandel vereis intense fokus en is nie vir die flou van hart nie. Dis ook nie iets waarop jy jou aftreespaargeld wil waag nie.

“Oorweeg dit om 'n praktykrekening by 'n geskikte makelaarskantoor oop te maak voordat jy enige regte geld aan die daghandel verbind.”

Een kritieke wenk: Open 'n praktykrekening by 'n geskikte makelaarsfirma en probeer dit voordat u enige regte geld aan die daghandel verbind. Baie makelaarsrekeninge bied oefenmodusse of aandelemarksimulators, waarin jy hipotetiese ambagte kan maak en die resultate kan waarneem.

» Begin: NerdWallet se keuses vir die beste makelaars vir daghandel

Oor die onderwerp van makelaarsrekeninge, sal jy ook wil seker maak dat jy 'n geskikte een het voordat jy begin met daghandel. Hoë transaksiekoste kan die winste uit suksesvolle ambagte aansienlik erodeer, en die navorsingsbronne wat sommige makelaars bied, kan van onskatbare waarde wees vir daghandelaars.